以下哪項(xiàng)屬于投資者行為偏差？（）

自然資源行業(yè)是非常好的投資標(biāo)的，它并不屬于典型的周期性行情，就算全球經(jīng)濟(jì)不太行的時(shí)候，這些公司表現(xiàn)往往也不錯(cuò)。

指數(shù)型基金就是按照某種指數(shù)構(gòu)成的標(biāo)準(zhǔn)購(gòu)買該指數(shù)包含的證券市場(chǎng)中的全部或者一部分證券的基金，其目的在于達(dá)到與該指數(shù)同樣的收益水平。通常，指數(shù)基金完全跟蹤指數(shù)的變化，一般不對(duì)其作調(diào)整，所以，一般都是所謂被動(dòng)性基金。

不管是FOF、MOM還是基金組合，目前都是由金融機(jī)構(gòu)的一線財(cái)富顧問(wèn)or理財(cái)經(jīng)理主導(dǎo)的，其實(shí)就是真正意義上的買方投顧了。

“基金投顧”業(yè)務(wù)，實(shí)質(zhì)上是由“賣方投顧”轉(zhuǎn)向“買方投顧”，更有利于投資者選擇適合的產(chǎn)品組合，實(shí)現(xiàn)長(zhǎng)期價(jià)值投資。

資產(chǎn)配置組合，如果設(shè)計(jì)復(fù)科學(xué)合理，其波動(dòng)和回撤是相對(duì)可控的，這樣就避免了人性的貪婪和恐懼。通過(guò)這樣的方式，我們可以累積復(fù)利的效應(yīng)，并且用時(shí)間創(chuàng)造奇跡。

卡瑪比率，指的是年化收益與最大回撤之比，比率越大越好。

超大盤(pán)指數(shù)由上海證券交易所和中證指數(shù)有限公司聯(lián)合開(kāi)發(fā)，挑選在上海證券交易所上市的規(guī)模大、流動(dòng)性好的50只超級(jí)大盤(pán)股作為樣本，采用等權(quán)重計(jì)算方法，綜合反映上海證券交易所超級(jí)大型上市公司股票的整體表現(xiàn)，并為相關(guān)指數(shù)化投資產(chǎn)品的開(kāi)發(fā)提供基礎(chǔ)工具。

夏普比率：表示每承受一單位風(fēng)險(xiǎn)，會(huì)產(chǎn)生多少的超額收益。若為正值，代表基金報(bào)酬率高過(guò)波動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)；若為負(fù)值，代表基金操作風(fēng)險(xiǎn)大過(guò)于報(bào)酬率。我們理傾向于選擇夏普比例高的產(chǎn)品。

“絕對(duì)收益”基金，追求的是基金的“安全性”，也就是無(wú)論市場(chǎng)漲跌，基金經(jīng)理都要想盡辦法降低風(fēng)險(xiǎn)，力爭(zhēng)基金收益為正值。而“相對(duì)收益”基金，是指與大盤(pán)相比的收益，也就是當(dāng)大盤(pán)上漲時(shí)要力爭(zhēng)漲幅超過(guò)大盤(pán)，在大盤(pán)下跌時(shí)要爭(zhēng)取跌幅小于大盤(pán)。