從金融理論的發(fā)展來看，先套利均衡分析方法最早由（）共同提出。
Ⅰ.馬柯威茨
Ⅱ.夏普
Ⅲ.莫迪格里亞尼
Ⅳ.米勒

債券組合管理的加強指數(shù)化法的特點包括（）
Ⅰ.通過一些積極但低風(fēng)險的投資策略提高指數(shù)化組合的總收益
Ⅱ.將指數(shù)的收益目標(biāo)作為最小收益目標(biāo)
Ⅲ.屬于消極投資組合策略
Ⅳ.屬于積極投資組合策略

下列關(guān)于消極債券組合管理策略的描述中，正確的有（）。
Ⅰ.通常使用兩種消極管理策略：一種是指數(shù)策略，一種是免疫策略
Ⅱ.消極的債券組合管理策略將市場價格假定為公平的均衡交易價格
Ⅲ.如果投資者認(rèn)為市場效率較高，可以采用消極的指數(shù)策略
Ⅳ.試圖尋找低估的品種

通過對客戶現(xiàn)有投資組合進行分析，證券投資顧問需要（）
Ⅰ.明確客戶現(xiàn)有投資組合中的資產(chǎn)配置情況
Ⅱ.明確客戶現(xiàn)有投資組合的突出特點
Ⅲ.對客戶現(xiàn)有投資組合進行評價
Ⅳ.根據(jù)宏觀經(jīng)濟形勢和資本*市場運行格局，提出投資規(guī)劃建議

下列屬于證券組合被動管理方法特性的有（）
Ⅰ.長期穩(wěn)定持有模擬市場指數(shù)的證券組合
Ⅱ.采用此種方法的管理者認(rèn)為證券市場不總是有效的
Ⅲ.期望獲得市場平均收益
Ⅳ.采用此種方法的管理者認(rèn)為證券價格的未來變化無法估計

采用價值型投資策略的基本理念包括（）。
Ⅰ.安全邊際能夠帶來足夠的緩沖，即價值遠超過價格
Ⅱ.價值投資需要對基本面進行認(rèn)真分析與研究
Ⅲ.價值投資分析框架更側(cè)重于定量分析
Ⅳ.從企業(yè)的價值回歸中獲得穩(wěn)定的收益，更側(cè)重于長期低風(fēng)險高收益的投資

下列于商業(yè)行等金融機構(gòu)流動性風(fēng)險預(yù)警信號的外部預(yù)警信號指標(biāo)的有（）
Ⅰ.市場上出現(xiàn)關(guān)于金融機構(gòu)的負(fù)面?zhèn)餮?，客戶大量求證
Ⅱ.債券人提前要求兌付造成金融機構(gòu)支付能力不足
Ⅲ.金融機構(gòu)的外部評級下降
Ⅳ.金融機構(gòu)的融資交易對手開始要求抵押品且不愿提供中長期融資

影響金融機構(gòu)流動性風(fēng)險的因素包括（）
Ⅰ.資產(chǎn)負(fù)債期限結(jié)構(gòu)
Ⅱ.資產(chǎn)負(fù)債幣種結(jié)構(gòu)
Ⅲ.資產(chǎn)負(fù)債分布結(jié)構(gòu)
Ⅳ.資產(chǎn)負(fù)債利率結(jié)構(gòu)

某5年期債券麥考利久期為3年，債券目前價格為105.00元，內(nèi)場利率為8％，假設(shè)市場利率突然上升到9％，則按照久期公式計算，該債券的理論價格（）
Ⅰ.下降2.78％
Ⅱ.上升2.78％
Ⅲ.下降2.92元
Ⅳ.上升2.92元

下列關(guān)于風(fēng)險預(yù)算的說法中，正確的有（）
Ⅰ.市場風(fēng)險預(yù)算是指董事會或高級管理層所確定的對于收入和一個給定時期內(nèi)（通常為一年）有市場風(fēng)險所帶來的資本損失承受程度
Ⅱ.影響風(fēng)險預(yù)算分配的主要因素包括：資產(chǎn)組合中的最顯著風(fēng)險是什么、這些風(fēng)險相關(guān)性如何、預(yù)計一年中如何利用這些風(fēng)險
Ⅲ.業(yè)績評估是對風(fēng)險預(yù)算使用以及是否與止損約束一致進行監(jiān)督的關(guān)鍵數(shù)據(jù)
Ⅳ.止損約束和頭寸約束，對于把損失限制在確定水平上（風(fēng)險預(yù)算）都很必要